Comprendre ce que signifient les options de financement

Les options de financement des entreprises se résument aux subventions, aux prêts et aux investissements.

Pour les entreprises en démarrage, l’investissement prend généralement la forme de capital-risque. Pour les grandes entreprises, il peut s’agir d’émission d’actions et pour d’autres d’une introduction en bourse (ou même sur les marchés boursiers mondiaux). Voici un bref aperçu de ce que chacune de ces options signifie en pratique.

Subventions

En apparence, les subventions semblent être l’option de financement idéale. Il s’agit tout simplement d’argent gratuit. Malheureusement, les subventions ont aussi leurs inconvénients. En voici les principales.

• Elles ont généralement des conditions d’éligibilité strictes.

• Elles sont généralement mises à disposition à des fins spécifiques (p. ex. l’innovation).

• Elles ne fournissent souvent qu’un financement partiel (p. ex. la moitié du coût d’un projet).

• Le processus de demande peut prendre beaucoup de temps.

• La demande est souvent élevée, ce qui signifie que le processus est compétitif.

• Les organismes d’attribution des subventions ont tendance à avoir un fonctionnement très lent.

L’utilisation d’une subvention peut créer une charge administrative supplémentaire. Par exemple, vous pouvez être tenu de soumettre des rapports d’avancement.

Pour la plupart des entrepreneurs, les subventions sont susceptibles de constituer un financement supplémentaire. Les options de financement par défaut sont probablement les prêts et les investissements en capital.

Prêts

L’inconvénient des prêts est, bien sûr, qu’ils doivent être remboursés. Le principal avantage des prêts est qu’ils sont relativement faciles à obtenir. Malheureusement, le mot clé est « relativement ».

Les entreprises en démarrage peuvent avoir du mal à obtenir des prêts parce qu’elles n’ont pas de cote de crédit, ou une cote de crédit très faible. Même certaines petites entreprises établies peuvent avoir du mal à obtenir un financement en raison de préoccupations concernant leurs revenus. Ces préoccupations peuvent être liées aux tendances générales de leur secteur d’activité, plutôt qu’à l’entreprise elle-même.

En général, pour résoudre ce problème, l’entrepreneur (ou une personne de son entourage) doit fournir une garantie personnelle. Cette garantie est généralement appuyée par une preuve de revenu ou une certaine garantie (p. ex. une propriété).

Il convient également de noter qu’avec le temps, ces deux problèmes tendent à se résoudre d’eux-mêmes. Les entreprises en démarrage se constituent un historique de crédit. Les petites entreprises des industries cycliques prouvent qu’elles peuvent survivre dans les périodes difficiles comme dans les périodes plus faciles.

Les prêts garantis par l’État par rapport aux prêts commerciaux

Le gouvernement offre plusieurs prêts à faible taux d’intérêt par l’intermédiaire de la Banque de développement du Canada (BDC). Ces prêts peuvent offrir des taux beaucoup plus intéressants que les prêts commerciaux, mais ils restent beaucoup plus faciles à obtenir que les subventions aux entreprises. Pour certaines petites entreprises, ils peuvent également être plus faciles à obtenir que les prêts commerciaux.

Si votre petite entreprise ne remplit pas les conditions requises, consultez d’abord les coopératives de crédit ou les prêteurs de type « pair à pair ».

Si vous ne trouvez toujours pas d’option de prêt adaptée à votre petite entreprise, adressez-vous à un courtier qui a une connaissance beaucoup plus large de ce qui existe sur le marché. Il sera peut-être en mesure de trouver des niches auxquelles vous n’auriez peut-être pas pensé vous-même.

Investissement

Le principal avantage de l’investissement est qu’il n’a pas besoin d’être remboursé. Son principal inconvénient potentiel est que vous devez renoncer à un certain contrôle de votre petite entreprise. D’un autre côté, si l’investisseur apporte une valeur ajoutée (p. ex. des relations dans l’industrie), cela peut être un avantage.

Encore une fois, le gouvernement dispose d’options en matière d’investissement en capital. Il est tout à fait conseillé aux entrepreneurs de les examiner en même temps que les options privées habituelles.

Comment demander une subvention pour les petites entreprises

Si vous décidez de demander une subvention pour les petites entreprises, voici cinq conseils importants pour vous aider.

Vérifiez que vous répondez aux critères d’éligibilité

Ne vous contentez pas de lire les titres, lisez les petits caractères avant même de commencer votre demande. Vérifiez que vous remplissez réellement tous les critères requis. Si vous n’en remplissez pas un seul, aussi insignifiant soit-il, votre demande sera refusée.

Assurez-vous de bien comprendre la signification des termes dans la pratique. Par exemple, si une subvention est destinée à soutenir
« l’innovation », qu’est-ce que l’organisme d’attribution entend réellement par là?

Vérifiez le processus de demande

Il y a trois points clés que vous devez connaître.

• Quand le programme est-il ouvert aux demandes?

• Quelle est la procédure à suivre pour présenter une demande?

• Quelles sont les pièces justificatives dont vous avez besoin?

Si un programme est ouvert aux demandes tout au long de l’année, renseignez-vous sur la date à laquelle le programme reçoit son propre financement. Essayez de faire en sorte que votre demande arrive immédiatement après que le programme ait reçu son financement.

Lisez attentivement le formulaire de demande

Cela semble évident, mais il est très facile de l’oublier, surtout si vous remplissez plusieurs demandes.

Lisez attentivement le formulaire de demande et fournissez toutes les informations demandées de la manière la plus complète possible. Faites attention à l’orthographe, à la grammaire, à la ponctuation et au formatage. Faites en sorte que votre demande soit aussi facile à lire que possible.

Si vous devez envoyer des documents justificatifs, envoyez les bons documents dans le bon format. Vérifiez en particulier si certains documents doivent être datés dans des délais précis. Respectez toutes les exigences.

Personnalisez vos demandes

Si vous sollicitez plusieurs subventions, il y aura un certain niveau de répétition dans vos demandes. Essayez d’en réduire le nombre au minimum. Dans la mesure du possible, adaptez votre demande à l’organisme d’attribution.

Vérifiez que votre demande a été reçue

La plupart des demandes peuvent être soumises en ligne ou envoyées par courriel. Gardez une trace de ce que vous envoyez et assurez-vous que vous recevez un accusé de réception pour chaque soumission. Si ce n’est pas le cas, assurez un suivi. Les demandes peuvent parfois se perdre, même si elles sont soumises via un formulaire en ligne.