Qu’est-ce que le rendement ?

Lorsqu’on effectue un placement financier pour le compte de son entreprise, le rendement est un indicateur incontournable pour mesurer la rentabilité d’un placement. On utilise le taux de rendement également appelé en anglais « rate of return » pour calculer la perte ou le profit d’un placement sur une période précise.

On mesure le taux de rendement via un pourcentage, permettant de mesurer le profit ou la perte accumulée par rapport à l’investissement de départ. Deux définitions précises et concises du rendement s’appliquent :

• Le rendement consiste à calculer le retour financier engendré par un placement ou un investissement.

• Le taux de rendement est dégagé par un placement, une opération financière ou un investissement et mesure la proportion qui a été calculée entre le revenu obtenu et la somme initiale.

Le calcul du rendement d’un placement s’effectue via une soustraction de la valeur d’un placement à sa valeur finale. Il faut inclure les intérêts et les dividendes. L’entrepreneur doit diviser ce montant par la valeur de départ de l’investissement et multiplier cette donnée par 100.

Pour faire simple, voici la formule pour calculer le taux de rendement :

Taux de rendement = (somme finale – somme de départ) / somme finale X 100

Exemples de taux de rendement

On peut citer plusieurs exemples pour expliquer concrètement l’utilité et l’objectif du rendement.
Prenons l’exemple concret du livret A. Il s’agit d’un produit d’épargne strictement réglementé par l’État. Les pouvoirs publics décident du fonctionnement, du taux, du plafond et de nombreux autres critères. Le livret fait l’objet d’un taux d’intérêt annuel ou taux de rendement du livret A. Pour définir le rendement du livret A, on calcule les intérêts en appliquant la règle des quinzaines (deux fois par mois le 1er et le 16).

Le 31 décembre de chaque année, le rendement du livret A fait l’objet du calcul des intérêts capitalisés et donc du rendement. Le montant ne doit pas dépasser 22 950 € pour un particulier. Le calcul du livret A s’effectue de la manière suivante :

Intérêts = montant sur le livret x (taux du Livret A / 24)

On peut prendre pour exemple le rendement d’actions. Si un entrepreneur se procure deux actions de l’entreprise SQUARE pour 25 € chacune. Le montant initial de l’investissement est ainsi à hauteur de 50 €. SQUARE a versé un dividende de 3 € sur chaque action pour l’année 2022. Le rendement des actions s’élève ainsi à hauteur de 6 euros. Le montant total du placement est de 56 €. On effectue le calcul suivant pour déterminer le taux de rendement de l’investissement :

(56 – 50) / 50 x 100 = 12

Le taux de rendement de l’investissement initial sur les actions SQUARE est de 12 %. Ce qui signifie que la gestion du portefeuille de l’entrepreneur est rentable.

Informations supplémentaires sur le rendement

Le rendement peut se calculer sur de nombreux placements très populaires en France :

• SCPI : acronyme de Société civile de placement immobilier, qui permet aux investisseurs d’acheter des parts d’un projet immobilier.

• La bourse : l’investisseur peut acheter une action d’une entreprise sur les marchés financiers. L’entrepreneur sera propriétaire d’une partie de l’entreprise. Le rendement est une partie du bénéfice de l’entreprise à concurrence de la part détenue.

• Les obligations : titres financiers cotés sur les marchés financiers. Il s’agit d’une forme de prêt envers une entreprise ou un état. Le rendement sera versé par le biais des intérêts perçus. Il s’agit d’un placement avec un rendement plutôt stable par rapport aux actions avec une performance entre 2 % et 5 %.